صفقة قد تتخطي 30 مليار درهم..«لِعماد» السيادية تعتزم الاستحواذ الكامل على موانئ أبوظبي

أعلنت شركة «لِعماد» الاستثمارية السيادية التابعة لحكومة أبوظبي، يوم الاثنين 17 أغسطس/آب، اعتزامها الاستحواذ الكامل على «مجموعة موانئ أبوظبي» عبر ذراعها المملوكة بالكامل شركة «القابضة» (ADQ)، من خلال تقديم عرض نقدي اختياري مشروط لشراء الحصة المتبقية البالغة 24.58% بسعر 6.25 درهم للسهم الواحد.
 ويمثل العرض علاوة سعرية بنسبة 23% مقارنة بسعر إغلاق جلسة الجمعة البالغ 5.10 درهم، وعلاوة بنحو 95% فوق سعر الطرح العام الأولي لعام 2022؛ مما يرفع القيمة السوقية الإجمالية للمجموعة إلى نحو 31.8 مليار درهم (8.6 مليار دولار).
وتفاعلت الأسواق إيجابياً مع الصفقة حيث قفز سهم «موانئ أبوظبي» بنحو 15% ليصل إلى 5.86 درهم مقترباً من سعر العرض، مستنداً إلى الملاءة المالية لـ«لِعماد» التي يترأس مجلس إدارتها ولي عهد أبوظبي الشيخ خالد بن محمد بن زايد وتدير أصولاً تناهز 300 مليار دولار.

تحويل المجموعة إلى شركة خاصة يدعم خطط التوسع الرأسمالي وسط تحديات الرافعة المالية

وأوضحت شركة «القابضة» (ADQ) أن تحويل «موانئ أبوظبي» إلى كيان خاص يهدف إلى تمكينها من تنفيذ استراتيجياتها التوسعية طويلة الأجل وعمليات الاستحواذ الكبرى بكفاءة ومرونة أعلى، متحررة من قيود وضغوط تقلبات السوق ومتطلبات العوائد قصيرة الأجل.
وأشارت «لِعماد» إلى أن التوسعات الأخيرة للمجموعة وما ترتب عليها من ارتفاع في مستويات الرافعة المالية والديون، قد يفرض الحاجة لزيادات مستقبلية في رأس المال ويحد من قدرتها على توزيع أرباح نقدية منتظمة على المساهمين في السوق العامة؛ مؤكدة امتلاك «القابضة» السيولة والموارد النقدية الكافية لتمويل قيمة الصفقة بالكامل، مع تعيين بنك «روتشيلد» مستشاراً مالياً لإدارة عملية الشراء.

مرونة تشغيلية واستحداث مسارات تجارة بديلة لمواجهة تداعيات إغلاق مضيق هرمز

ويأتي تحرك الصندوق السيادي لتعزيز قبضته على قطاع الموانئ واللوجستيات في وقت تواصل فيه المجموعة تشغيل شبكة واسعة تضم 40 محطة بحرية وحضوراً تشغيلياً في أكثر من 50 دولة، بالتزامن مع دورها المحوري في حماية سلاسل الإمداد الإقليمية.
 وكانت «موانئ أبوظبي» قد كشفت في نتائج الربع الثاني عن تكثيف خطوط النقل متعددة الوسائط وتوسيع خدمات الشحن الساحلي والبري للالتفاف على تداعيات التوترات الجيوسياسية مع إيران والشلل الفعلي لحركة الملاحة في مضيق هرمز؛ مما يرسخ موقع المجموعة كشريان استراتيجي لتأمين تدفقات التجارة وتوسيع شبكات الربط اللوجستي مع موانئ المنطقة والهند وآسيا.