سهم البنك الأهلي السعودي يتراجع.. رقم مهم يكشف ما ينتظر السهم

تراجع سهم البنك الأهلي السعودي خلال تعاملات اليوم الاثنين بنسبة 2.07%، ليسجل 38.88 ريال، في جلسة شهدت تحرك السهم داخل نطاق ضيق نسبيا بين 38.72 و39.50 ريال، مع وصول التداولات إلى نحو 3.42 مليون سهم.

ويأتي الهبوط بعدما افتتح السهم عند 39.50 ريال، مقارنة بإغلاق سابق عند 39.70 ريال، بينما يتداول حاليا بالقرب من الحد الأدنى لنطاق الجلسة، وهو ما يعكس ضغطا بيعيًا واضحا خلال التعاملات.

سهم البنك الأهلي السعودي يتحرك قرب قاع العام

يتداول سهم البنك الأهلي السعودي عند مستويات أعلى بقليل من أدنى سعر سجله خلال آخر 52 أسبوعا، والبالغ 36 ريالا، في حين يصل أعلى مستوى خلال الفترة نفسها إلى 45.24 ريال.

وبحساب السعر الحالي مقارنة بقمة العام، فإن السهم ابتعد بنحو 14% عن أعلى مستوياته خلال 52 أسبوعا، بينما لا يفصله عن القاع السنوي سوى نحو 2.88 ريال.

وتبلغ القيمة السوقية للبنك نحو 230.87 مليار ريال، مع وصول عدد الأسهم القائمة إلى حوالي 5.93 مليار سهم، فيما سجل حجم التداول اليومي 3.42 مليون سهم، مقابل متوسط تداول لثلاثة أشهر يبلغ 4.18 مليون سهم.

48.95 ريال.. مستوى أعلى من السعر الحالي

رغم الضغط الذي يتعرض له السهم في جلسة اليوم، فإن متوسط السعر المستهدف خلال 12 شهرا يصل إلى 48.95 ريال، وهو مستوى يزيد بنحو 25.90% على السعر الحالي البالغ 38.88 ريال.

وتعكس تقييمات المحللين ميلا واضحا إلى الشراء، بعدما جاءت التوصيات عند 13 توصية شراء مقابل توصية واحدة بالاحتفاظ وتوصية واحدة بالبيع، ليكون التصنيف الإجمالي للسهم هو الشراء.

ويعني ذلك أن الفارق بين السعر الحالي والمستهدف يبلغ أكثر من 10 ريالات للسهم، وهي مساحة سعرية تفسر جانبا من النظرة الإيجابية لدى المؤسسات التي تغطي السهم، رغم التراجع المسجل في الجلسة الحالية.

المؤشرات الفنية تضغط على سهم الأهلي

تظهر الصورة الفنية للسهم ضغطا قويا في مختلف الأطر الزمنية قصيرة ومتوسطة الأجل، إذ جاءت الإشارة عند 30 دقيقة وساعة و5 ساعات ويومي وأسبوعي في نطاق البيع القوي.

وتتحول القراءة على الإطار الشهري إلى الحياد، إلا أن الملخص العام للمؤشرات الفنية يميل إلى البيع القوي، وكذلك المتوسطات المتحركة، ما يعكس ضعف الزخم السعري خلال الفترة الحالية.

وسجل مؤشر القوة النسبية RSI مستوى 32.33، وهو مستوى منخفض نسبيا ويعكس تراجع قوة الحركة الصاعدة، مع اقتراب المؤشر من منطقة التشبع البيعي.

وتحتاج حركة السهم إلى استعادة مستويات أعلى من نطاق الجلسة الحالية حتى تتغير الصورة قصيرة الأجل، بينما يمثل مستوى 38.72 ريال، وهو قاع جلسة اليوم، نقطة سعرية مهمة في متابعة الحركة التالية.

أرباح البنك وتوزيعاته تدعم السهم

على الجانب المالي، تبلغ ربحية السهم خلال آخر 12 شهرا نحو 4.19 ريال، فيما يسجل مكرر الربحية 9.26 مرة، ويصل العائد على حقوق الملكية إلى 12.1%.

ويبلغ العائد الحالي على توزيعات الأرباح نحو 5.79%، مع توزيعات سنوية عند 2.30 ريال للسهم، وهو ما يجعل التوزيعات أحد العناصر المهمة في تقييم السهم بالنسبة للمستثمرين الباحثين عن دخل دوري إلى جانب حركة السعر.

كما أظهرت بيانات البنك ارتفاع توزيعات الأرباح خلال ثلاث سنوات متتالية، بينما يبلغ السعر إلى القيمة الدفترية نحو 1.09 مرة، مع قيمة دفترية للسهم عند 36.11 ريال.

موعد الأرباح يقترب

تدخل نتائج البنك المقبلة ضمن العوامل التي ينتظرها المتعاملون خلال الفترة القريبة، إذ من المنتظر إعلان النتائج المالية في النصف الثاني من أكتوبر، مع ترقب أداء الأرباح وربحية السهم مقارنة بالتوقعات السابقة.

وكان البنك قد سجل خلال الربع الثاني من عام 2026 صافي أرباح بلغ 6.6 مليار ريال، بينما وصلت أرباح النصف الأول إلى نحو 13 مليار ريال، بزيادة سنوية بلغت 7%.

وأبقى البنك على مستهدف العائد على حقوق الملكية الملموسة للعام عند نطاق 16% إلى 17%، في حين تم تعديل توقعات نمو التمويل لعام 2026 إلى نطاق متوسط من خانة واحدة، مع تركيز أكبر على النمو المربح.

36 ريال.. المستوى الذي يراقبه المتداولون

تتحرك الصورة السعرية للسهم حاليا بين ضغط فني قصير الأجل وتوقعات أكثر إيجابية على مدى 12 شهرا، ما يجعل مستويات 38.72 و36 ريالا نقاطا مهمة في حال استمرار التراجع.

وفي المقابل، يمثل مستوى 39.50 ريال أول حاجز سعري واضح داخل نطاق الجلسة الحالية، بينما يبقى الوصول إلى 48.95 ريال مرتبطا بقدرة السهم على تغيير اتجاهه واستعادة مستويات سعرية أعلى خلال الفترة المقبلة.